近日，關(guān)于銀行“補(bǔ)血”的話題再次引發(fā)各方關(guān)注。央行、銀保監(jiān)會(huì)不久前聯(lián)合發(fā)布的《全球系統(tǒng)重要性銀行總損失吸收能力管理辦法（征求意見稿）》，被業(yè)內(nèi)稱為“中國(guó)版TLAC（總損失吸收能力）”。其中，有兩個(gè)關(guān)于時(shí)間節(jié)點(diǎn)的監(jiān)管要求，即對(duì)于已經(jīng)入選全球系統(tǒng)重要性銀行名單的四家大型銀行——工行、農(nóng)行、中行、建行，一是需要滿足外部TLAC風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)比率自2025年1月1日起不得低于16%，自2028年1月1日起不得低于18%；二是外部TLAC杠桿比率自2025年1月1日起不得低于6%，自2028年1月1日起不得低于6.75%。

　　市場(chǎng)擔(dān)憂，新的管理辦法將給銀行資本補(bǔ)充帶來不小壓力。據(jù)最新數(shù)據(jù)，截至今年6月末，四家大型銀行外部TLAC杠桿比率均超過7％，符合達(dá)標(biāo)要求，但風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)比率并不達(dá)標(biāo)。有業(yè)內(nèi)專家測(cè)算，若以2020年6月份數(shù)據(jù)為準(zhǔn)且不考慮逆周期資本計(jì)提，在2025年前，四家大型銀行需要發(fā)行合計(jì)超過3.3萬億元的TLAC合格債務(wù)工具，才能實(shí)現(xiàn)達(dá)標(biāo)。

　　從整體來看，目前銀行業(yè)資本補(bǔ)充壓力較大。僅今年9月份以來，主要國(guó)有大行均在積極發(fā)債，中國(guó)銀行、建設(shè)銀行、工商銀行9月份二級(jí)資本債發(fā)行均超過600億元。另外，9月22日，剛剛成功發(fā)行650億元二級(jí)資本債的建行發(fā)布公告稱，擬發(fā)行不超過1600億元人民幣等值減記型合格二級(jí)資本工具，用于補(bǔ)充二級(jí)資本。

　　眼下，對(duì)于銀行等金融機(jī)構(gòu)來說，既要與實(shí)體經(jīng)濟(jì)同舟共濟(jì)，共同應(yīng)對(duì)疫情沖擊，又要筑牢防風(fēng)險(xiǎn)的底線，謹(jǐn)防發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。通過短期頻頻“補(bǔ)血”，固然能緩解資本金短缺困境，但若要“治本”，還需從整體著眼，優(yōu)化內(nèi)外資源，通過轉(zhuǎn)型發(fā)展尋求破解之道。

　　從各家銀行近年來的主要做法來看，在一定時(shí)期內(nèi)，通過采取資本集約化和精細(xì)化管理等手段，推進(jìn)資本節(jié)約，提升資本使用效率是有效的方法之一。另外，還有通過強(qiáng)化核心資本和一級(jí)資本指標(biāo)管理，通過發(fā)行永續(xù)債、二級(jí)資本債券和擴(kuò)充股本等路徑鞏固資本實(shí)力；在風(fēng)控和管理等方面提升數(shù)字化能力，提高效率，通過降低綜合成本，持續(xù)強(qiáng)化經(jīng)營(yíng)能力等。

　　為降低TLAC要求對(duì)銀行業(yè)務(wù)的影響，大型銀行可抓住目前行業(yè)變革的機(jī)遇，向輕型化方向轉(zhuǎn)型，通過輕型化發(fā)展嘗試破解資本金困境。通過業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型發(fā)展，銀行最終實(shí)現(xiàn)在經(jīng)營(yíng)中不再主要依賴資產(chǎn)規(guī)模、機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)和人員擴(kuò)張獲取利潤(rùn)，而是綜合利用科技手段、產(chǎn)品與服務(wù)創(chuàng)新等多種方式，降低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)權(quán)重，配置輕型資產(chǎn)，降低資本消耗。

　　近年來，一些股份制商業(yè)銀行大力推動(dòng)輕型化轉(zhuǎn)型，在使銀行實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的同時(shí)，也獲得了更加穩(wěn)定和可持續(xù)的收益。在這方面，大型銀行在金融科技方面的實(shí)力更強(qiáng)，改革成效更明顯，轉(zhuǎn)型發(fā)展的步子也不妨邁得更大些。（作者：陸敏）